穿透式监管：原则与实践

背景介绍：

随着金融行业的快速发展和日趋复杂的金融活动，监管部门的职责也日益加重。在这种情况下，传统的监管方式已经无法满足日益增长的监管需求。为了更加有效地监管金融市场，穿透式监管日益成为监管部门的首选方式之一。

穿透式监管的原则：

穿透式监管源于美国，是一种基于风险管理的监管模式。它通过整合不同领域、不同机构的监管资源，将监管工作从单一的机构监管向全面、综合、系统化的监管模式转移。其核心思想是以客户为中心，以风险为导向，超越市场边界和机构边界进行有效监管。

穿透式监管的主要原则是整合监管、客户为中心、风险导向。整合监管就是要整体优化监管效率，避免各监管机构间的重复监管和遗漏监管。客户为中心是要把监管的视角从机构本身转向客户需求，保护客户的利益。风险导向是要以风险评估为基础，瞄准风险点，提高监管精准度。

穿透式监管的实践：

穿透式监管的实践需要从以下几个方面进行落实：

1. 创新监管方式：

创新监管方式不仅为监管部门提供了更多的选择，也促进了监管机构向智能化、信息化转型。比如，监管部门可以运用云计算、大数据等技术手段，以监管为导向，建立一套高效、智能的监管系统。同时，监管部门还可以设置各种激励机制，鼓励金融机构增加市场竞争力、提高服务水平。

2. 强化风险监测：

风险监测是保障监管效能的基础。监管部门可以通过实时监控市场环境、风险事件发酵情况、风险企业运作等多方位信息，及时把握市场变化，有效遏制风险局面。同时，监管部门还应建立完善的风险评估体系，对各种风险进行定性定量分析，为监管工作提供科学依据。

3. 发挥多方合作作用：

在穿透式监管中，监管机构需要强化多方协同，充分利用各方资源。这包括监管机构之间的合作、监管机构与金融机构的合作等。通过建立有效的信息共享机制，实现相互联动，加强监管工作的精度和协调性。

总结：

穿透式监管的实践需要在创新监管方式、强化风险监测、发挥多方合作作用等多个方面实现。只有通过全面提升监管能力，才能更好地实现有效的穿透式监管。另外，穿透式监管的实践需要联合监管机制运作良好，促进加强监管的有效性，保障金融市场的健康发展。